Wall Street zet stap vooruit, AEX nog onder de weerstand

De cijfers over de werkgele­gen­heid vie­len mee want er kwa­men 213,000 jobs bij in juni wat het­geen wat hoger was dan de 200.000 waar men op had gerek­end, nu is het ook niet zo spec­tac­u­lair te noe­men maar het zet de markt wel een stap hoger. Don­derdag was er ook al een posi­tieve sessie en Wall Street gaat het week­end in met weer 1% winst gemid­dels. De Dow Jones en de Dow Trans­port bli­jven hoe dan ook nog achter op de Nas­daq en de S&P 500, Op week­ba­sis kan de Dow Jones 185 pun­ten winst boeken, de Dow Trans­port gaat er 130 pun­ten op vooruit over de gehele week bekeken. De Nas­daq doet het met een plus van 178 pun­ten veel beter, de Nas­daq 100 wint 166 pun­ten (2,4%). Een andere index, de Rus­sel 2000, sluit de week zelfs dicht bij de record­stand sluit, de index wint 3,1% op week­ba­sis. Na een aarze­lende start van de week toch een sterk slot maar het wil nog niet zeggen dat de markt door zal trekken omdat er toch nog veel indices achter bli­jven, ik gaf al aan dat de Dow Jones en de Trans­port geen kracht tonen, ook vri­jdag hebben we kun­nen zien dat de tech en small caps het veel beter deden dan de indus­trie aandelen.

Wat betre­ft de AEX en de DAX, die ger­aak­ten weer tot de weer­stand­zone maar er niet boven, op slot­ba­sis zien we dan ook kleine plus­jes, komt ook deels door dat de euro weer wat opliep tot rond de 1,175 dol­lar. Op week­ba­sis wel plussen bij de AEX en de DAX, de AEX wint 2 pun­ten ter­wi­jl de DAX het met een plus van 190 pun­ten over de gehele week wat beter doet. De Franse CAC 40 wint 52 pun­ten ofwel 1%. Alles bij elka­ar vergeleken zien we een week met plussen maar nog wat voorzichtig. De vraag is nu of we door kun­nen trekken de komende week en daar heb ik mijn bedenkin­gen bij, enkele grote bedri­jven op Wall Street zullen met cijfers komen vri­jdag (JPM, City en Wells Far­go) ter­wi­jl de week erop er elke dag bedri­jven voor­bij zullen komen met cijfers. De markt zal daarop rea­geren, de vraag is of de cijfers goed genoeg zijn (en de vooruitzicht­en) om de indices weer richt­ing de records te sturen? Wat wel een feit is, Wall Street toonde al heel wat zwak­te de afgelopen pak­weg 3 weken.

Wat de AEX betre­ft, de index sluit boven de 550 – 551 de week af en teste al de 557 – 558 weer­stand don­derdag en vri­jdag. Of de index nu kracht genoeg kan ontwikke­len om eerst tot boven die 557 – 558 te ger­ak­en vol­gende week om daar­na mogelijk op zoek kan naar de 565 – 568 of 572 zal moeten blijken. Zo niet dan kan de index weer omlaag richt­ing de 550 – 551, de 545 – 546 en lat­er tot rond de ste­vige ste­un rond de 538 punten.

Trad­ing:
We hebben wat ver­lies moeten nemen vri­jdag door de gang van zak­en op Wall Street, op zich valt het mee maar we kri­j­gen nu de kans om begin vol­gende week weer in te stap­pen via nieuwe posi­ties. Vooral Wall Street zorgde voor een ver­lies, andere posi­ties wer­den vlak of met een kleine winst ges­loten. In ieder geval kun­nen we denk ik weer naar een short uitk­ijken maar dan dichter tegen de vol­gende weer­stand die nog wat zwaarder is. U kunt mee met de posi­ties door lid te wor­den, via de aan­bied­ing die tot 1 sep­tem­ber loopt voor €39. Dat er weer mooie kansen komen lijkt me duidelijk, de markt beweegt vol­doende en ik heb al een paar posi­ties in gedachte.

Inschri­jven? Dan staat u meteen op de verzendli­jst https://​www​.usmar​kets​.nl/​t​r​a​d​e​r​s​h​o​p​.html

Chart analy­ses:

DAX:
De DAX liep ook vri­jdag weer op tot de weer­stand rond de 12.500 pun­ten maar tot een uit­braak kwam het wederom niet. De zware weer­stand aan de bovenkant bli­jft dan ook die 12.500 pun­ten, mocht de index dan toch nog even doortrekken dan is er in ieder geval spel­ing tot de 12.550−12.600 pun­ten. Pas boven de 12.600 kun­nen we de zak­en weer wat posi­tiev­er zien maar dan komt er snel weer een moeil­ijke zone rond de 12.700−12.750 pun­ten waar we het 50- en 200-MA zien uitkomen. Aan de andere kant is het zo wan­neer de DAX niet boven die 12.500 weet te sluiten we reken­ing moeten houden met een nieuwe impuls omlaag. Ste­un kun­nen we dan verwacht­en rond de 12.350 en de 12.250 pun­ten, lat­er zien we de 12.100 pun­ten als ste­un. De DAX bli­jft momenteel nog ruim onder zow­el het 20‑, 50- en 200-daags gemid­delde dus is er nog geen sprake van echte kracht op dit moment. Weer­stand boven de 12.500 de 12.600−12.700−12.750 en de 12.850 punten.

Dow Jones:
De Dow kon zich de laat­ste 2 dagen van de week her­pakken met voor het eerst weer een slot boven het 200-MA al loopt het niet over, het slot op 24.456 ter­wi­jl het 200-MA nu rond de 24.365 uitkomt. Er is nu 100 pun­ten spel­ing, dat bli­jft weinig en aangezien de Dow al dagen na elka­ar onder dat 200-MA terecht kwam is het nog maar de vraag of dit het start­sein is voor een nieuwe ral­ly. Vanaf maandag zal moeten blijken of de Dow door kan trekken of niet, aan het einde van de week en vooral vol­gende week zullen er in ieder geval veel cijfers voor­bij komen van bedri­jven bin­nen de Dow Jones. Ste­un nu de 24.365, lat­er de 24.200 pun­ten, ook een belan­grijke ste­un. Onder de 24.000−24.200 pun­ten ziet het er snel slechter uit, dan komt het doel rond de 23.500−23.600 pun­ten snel in zicht. Weer­stand nu eerst de 24.500, lat­er de 24.870 en de 25.000 pun­ten. Denk verder voor het ver­loop van Wall Street aan Trump die elk moment de markt kan doen bewe­gen en dat in bei­de richtin­gen naar wat hij zegt. Dat maakt het ook zo moeil­ijk momenteel.

AEX:
De AEX kan nog niet over­tu­igen boven de 550 – 551, de index ger­aakt dan wel tot rond de 557 – 558 maar meer zat er tot nu toe nog niet in. De weer­stand bli­jft dan ook die 557 – 558, pas boven die weer­stand kun­nen we ons opmak­en voor een mogelijke ral­ly richt­ing eerst de 565 en lat­er tot de top­zone rond de 572 pun­ten. Let wel, op dit moment zijn er daar nog geen sig­nalen voor, eerst die 557 – 558 in de gat­en houden, daar­na richt ik me op een uit­braak met kansen tot de top­zone. Ste­un bli­jft eerst de 550 – 551 pun­ten, we staan daar niet zo ver boven met de slot­stand van vri­jdag, onder die ste­un­zone zien we de bodems van de afgelopen 2 weken rond de 545 – 546 pun­ten, lat­er het mogelijke doel rond de 538 pun­ten waar ik een betrouw­bare ste­un verwacht. Voor­lop­ig dus nog even voorzichtig wat betre­ft de AEX.

Nas­daq:
De Nas­daq kan de ral­ly doortrekken naar vri­jdag waar de index opnieuw fors hoger sluit, in 2 dagen zien we dat de index bij­na 200 pun­ten winst boekt. De ste­un rond de 7505 kon de index nog­maals opvan­gen, de index staat nu boven alle 3 de belan­grijke MA’s (20‑, 50- en 200-MA) en dat is voor wat betre­ft de korte ter­mi­jn posi­tief. De Nas­daq sluit net onder de 7700 pun­ten maar komt nu dichter bij de top­zone die rond de 7800 pun­ten wacht (7803 is de record­stand), het zou best kun­nen dat de index weer die top­zone op kan zoeken de komende week of de week erna als er cijfers komen van de grote techbedri­jven maar aan de andere kant ligt de lat natu­urlijk al heel hoog zodat de cijfers heel goed moeten zijn om er nog meer koer­swinst bovenop te kri­j­gen. Dat wordt dus span­nend, zal de markt de cijfers nog­maals goed belo­nen? Of denkt men dat het voor­lop­ig voor een tijd­je wellet­jes is geweest? De BULL ral­ly duurt nu toch al bij­na 10 jaar, echt grote cor­rec­ties zijn er nog niet geweest zodat we op moeten bli­jven let­ten voor de defin­i­tieve draai, die komt er hoe dan ook weer een keer. Weer­stand nu dus die 7700 met daar­boven de 7800 (top­zone), lat­er mocht er een uit­braak komen kijken we verder. Ste­un bli­jft in eerste instantie de 7505 pun­ten, lat­er het 50-MA rond de 7470.

Brent olie:
De olie bli­jft momenteel hangen rond de 77 – 78 dol­lar, zelfs na de voor­raden die meer afne­men dan verwacht kon de olie richt­ing het einde van de week niet oplopen. We weten in ieder geval dat er rond de 78 dol­lar weer­stand wacht, lat­er mocht de olie uit­breken komt de top­zone 80 – 81 dol­lar snel weer in zicht. Bij een draai omlaag 76, de 74,5 en de 73 dol­lar als ste­un. Op de grafiek is te zien dat de olie nu wat verkoop­druk laat zien op de korte termijn.

AEX:

DAX:

Dow Jones:

S&P 500:

Nas­daq:

Brent olie:

Met vrien­delijke groet,
Guy Boscart