Belangrijke week, Wall Street moet richting kiezen

Mark­toverzicht:
De vraag is of de markt zich kan her­pakken en dan bedoel ik vooral Europa dat er de afgelopen dagen slecht bij lag. Lukt dat niet de komende 2 – 3 sessies dan moeten we toch reken­ing houden met een verdere dal­ing waar­door de 537 – 538 pun­ten een mogelijk doel bli­jft voor de AEX en de 12.900−12.960 pun­ten wat betre­ft de DAX. Van­mor­gen ziet het er naaruit dat we wat kun­nen her­stellen bij de AEX en de DAX maar het is broos na het ver­loop van de afgelopen dagen. De futures op Wall Street veran­deren ook niet veel ten opzichte van afgelopen vri­jdag. Opval­lend is dat de Nikkei van­mor­gen weer een vreemde move liet zien net voor het slot, het lijkt erop dat men daar met topvorm­ing bezig is. De index ver­li­est duidelijk aan trac­tie na de draai van vorige week donderdag.

De update van zater­dag:
De markt kon vri­jdag geen her­s­tel lat­en zien over de gehele lijn bekeken, Europa zakt verder weg en Wall Street ver­loor min­i­maal maar wel voor de 2^e sessie na elka­an. De AEX en de DAX zakken zo verder van hun top­zone weg ter­wi­jl Wall Street dat via de grote indices nog niet echt doen. Wall Street staat nog amper een halve pro­cent onder de All Time highs, de AEX nu toch al bij­na 2% ter­wi­jl de DAX er al 3,5% onder staat. De DAX ver­loor dan ook het meest van alle­maal als we de Dow Jones Trans­port buiten beschouwing houden, de Trans­port staat nu al 6% onder de top en komt nu zelfs al dicht bij het 200-daags gemid­delde terecht.

Ook andere indices op Wall Street zoals de small en mid­cap indices en de Rus­sel 2000 lev­eren redelijk veel in de afgelopen week. Over de gehele lijn bekeken ziet het er plots veel slechter uit, het zijn dus nog de big­caps die aan de bovenkant bli­jven hangen maar gezien het verleden is het zo dat juist die groep pas als laat­ste de rest vol­gen. De Dow Jones onder­breekt nu dus een reeks van 59 records in 2017 maar de index bli­jft voor­lop­ig nog dicht bij de hoog­ste stand ooit hangen. Al betwi­jfel ik dat er snel weer nieuwe records bij komen bli­jft het goed mogelijk dat er weer wat zullen vol­gen de komende peri­ode, de index zal om de rest te vol­gen eerst met een diep rode sessie moeten komen en dan heb ik het over ‑250 of zelfs tot ‑500 pun­ten. Dat lijkt heel veel maar gezien de index al weken zon­der een echte terug­val oploopt bli­jft de kans op een diep rode dag groot.

Een van de rede­nen dat Wall Street het wat moeil­ijk­er kri­jgt komt vooral door dat de TAX her­vormin­gen min­i­maal tot 2019 wor­den opgeschoven, de markt nam al een ruim voorschot op die TAX ver­lag­ing de afgelopen weken. Als dit alles niet zo snel komt als waar men reken­ing mee hield dan is het niet goed voor het posi­tieve ver­loop van Wall Street. En al zek­er niet als we al ruim een jaar geen cor­rec­tie van belang hebben gezien bij zow­el de Dow Jones als bij de S&P 500. Verder is het ook zo dat zowat alle belan­grijke bedri­jven al met cijfers zijn gekomen en de markt al heel wat posi­tiefs heeft inge­cal­culeerd. Bij gebrek aan nieuws en extra voed­ing om de markt verder op te stuwen kan er wel eens een pauze van enkele weken wor­den inge­bouwd waar­door er snel een terug­val van 3 tot 5% op gang kan komen. 

De indices in Europa hebben het meteen al wat moeil­ijk­er, de AEX lijkt onder­weg naar de oude top die rond de 537 – 538 pun­ten wacht. De DAX ver­li­est al meer en lijkt net zoals de AEX onder­weg naar de oude top die rond de 12.950−12.960 pun­ten wacht. Tech­nisch ziet het er plots veel min­der goed uit hier in Europa, als Wall Street ook de draai doorzet dan zijn de genoemde doe­len snel haal­baar bij de AEX en de DAX. Uier­aard coach ik de leden met raad en posi­ties, deze maand hebben we in ieder geval al wat kun­nen doen en werd er al een mooie posi­tie met winst ges­loten. Er lopen ook nog wat posi­ties door die ook al op een mooie winst staan en waar er meer uit kan wor­den gehaald. U kunt lid wor­den en mee­doen uiteraard.

Han­de­len en coach­ing:
Via US Mar­kets Trad­ing wer­den er gis­teren wat posi­ties afges­loten waar­door we in de maand novem­ber op winst staan. Bij Sys­teem Trad­ing staan we deze maand op +€260, Guy Trad­ing staat op +€312, Alles of Niets op +€312 en Polleke Trad­ing op +€312 alle­maal na het bereiken van het doel bij de DAX waar we een short posi­tie had­den lopen. Bij alle sig­naal­dien­sten staan er nog wat posi­ties open die ook al op een winst staan. COM­BI Trad­ing staat deze maand op +€624. We zoeken nog naar nieuwe kansen de komende dagen, ik zie wel weer wat mogelijkhe­den. We bli­jven onze leden coachen uit­er­aard … u kunt nu mee­doen tot 1 jan­u­ari, ofwel de rest van het jaar vanaf €39 …

U kunt nu lid wor­den vanaf €39 tot het einde van 2017 ofwel tot 1 jan­u­ari via de link https://​www​.usmar​kets​.nl/​t​r​a​d​e​r​s​h​o​p​.html Bij Sys­teem Trad­ing loopt er nu zelfs een aan­bied­ing van €29 tot 1 januari.

Overzicht maand november:

S&P 500:
De S&P 500 ver­loor wat vri­jdag maar de index bli­jft nog steeds dicht bij de top ofwel de hoog­ste stand ooit. Wel onder­breekt de index een reeks van 8 plusweken na elka­ar, het eerste teken van een mogelijk draaipunt. Ste­un zien we nu in eerste instantie rond de zone 2570 – 2575 pun­ten waar de index don­derdag al even een test kon mak­en maar zich daar­na wist te her­pakken. Lat­er zien we rond de 2550 en de 2525 pun­ten ste­un maar dan moet er wel een grotere dal­ing op gang komen. Weer­stand bli­jft de top­zone net onder de 2600 pun­ten ofwel tussen de 2595 en 2600 pun­ten, lat­er weer­stand rond de 2625 en de 2650 pun­ten. Oplet­ten vanaf nu, de index liet al meer dan een jaar gele­den geen 3% cor­rec­tie zien en dat is een his­torisch record.

Dow Jones:
De Dow Jones moet weer iets terug om op de laat­ste dag van de week 40 pun­ten lager af te sluiten. Ste­un bli­jft voor­lop­ig de 23.300 met daaron­der de 23.200 en de 23.000 pun­ten, zoals we don­derdag al even hebben kun­nen zien gaat het snel als er een dal­ing op gang komt maar tot nu toe bli­jft men de dips opkopen zodra er 1% ver­lies op de bor­den staat. De vraag is wat men zal doen als de dips plots niet meer wor­den opgekocht? Weer­stand zien we nu eerst rond de 23.500−23.550 pun­ten, lat­er de 23.750 en de 24.000 pun­ten. Veel aan­de­len bin­nen de Dow Jones bli­jven hun hoge koers verdedi­gen maar juist deze te dure aan­de­len kun­nen snel enkele pro­cen­ten ver­liezen op korte ter­mi­jn. Bli­jf de Dow Jones goed in de gat­en houden, de kans op topvorm­ing is aan het groeien momenteel. Ook is het zo dat de Dow Jones nu een reeks van 8 plusweken na elka­ar en zelfs 10 uit 11 onder­breekt met een ver­lies, toch een unieke reeks.

Nas­daq:
De Nas­daq moest wat inlev­eren maar het gaat nog niet van harte momenteel, er zijn nog wat aan­de­len bin­nen deze index die zich sterk weten te houden. Toch lijkt het erop dat het slechts om een kleine pro­cent gaat tussen de top of de draai, als we naar omhoog kijken dan zien we de top zo’n 50 pun­ten wacht­en maar als de index een goeie 50 tot 75 pun­ten ver­li­est dan zit­ten we meteen weer in de oude range met ste­un rond de 6550 pun­ten waar de lijn onder de bodems uitkomt samen met het 50-MA. Met de slot­stand vri­jdag op 6750 pun­ten zit er dan een dal­ing in van een goeie 200 pun­ten. Het is een sce­nario waar ik nu toch reken­ing mee hou, de kans dat de index tot die 6550 pun­ten terug moet groeit met de dag. De oude top (6461) wacht daar nog een kleine 100 pun­ten onder. Weer­stand nu de 6800, de 6900 en de 7000 punten.

AEX:
De AEX kende opnieuw een moeil­ijke sessie met deze keer 3 pun­ten ver­lies, op de grafiek zien we duidelijk een omslag en de 550 ste­un werd zon­der moeite door­bro­ken om meteen naar de vol­gende ste­un af te dalen die wacht op 547 pun­ten. Zoals ik in de vorige updates al aan­gaf is het voor wat betre­ft de AEX enorm belan­grijk dat die 547 pun­ten wordt verdedigd de komende week want dat is het punt waar de index wist uit te breken tij­dens en na de sessie ron­dom de ECB nu 2 weken gele­den. Als de AEX onder die 547 pun­ten zakt dan moeten we ern­stig reken­ing gaan houden met een hertest van de oude top die rond de 537 – 538 pun­ten wacht, die zone werd na de uit­braak van begin okto­ber nog niet terug getest. Daar begin ik nu ern­stig reken­ing mee te houden, de komende 2 – 3 weken kun­nen we wel eens tot daar terug­vallen. Uit­er­aard gaan we met onze posi­ties daarop inzetten waar het kan, bij Sys­teem Trad­ing en Polleke Trad­ing loopt er een posi­tie op de AEX index momenteel.

DAX:
De DAX is gedraaid de afgelopen dagen want de index zet na maandag nu al 4 negatieve sessies neer en lijkt duidelijk onder­weg naar de 13.100 pun­ten waar we de week al bij­na op afs­luiten. Onder die 13.100 kan de DAX snel weer de oude top gaan opzoeken die u duidelijk kunt zien op de grafiek, die ste­un wacht rond de 12.950−12.960 pun­ten. Voor­lop­ig kri­jgt de DAX met meer druk omlaag te mak­en dan op Wall Street, dan bedoel ik de grote indices daar. Oplet­ten dus de komende dagen, wat zal er ron­dom de eerste belan­grijke ste­un ofwel de 13.100 pun­ten gebeuren? De kans dat de DAX verder zal zakken is groot en dat komt omdat ik er vanu­it ga dat Wall Street nog met de draai omlaag moet begin­nen. Weer­stand nu de 13.200−13.225 pun­ten, lat­er de 13.350 en de top­zone rond de 13.500−13.525 punten.

Brent olie:
De olie (Brent) beweegt nu tussen de 63 en 64 dol­lar, het lijkt erop dat er gewacht wordt op de vol­gende beweg­ing van de olie na de sterke peri­ode. Gezien de grafiek, en als we het tech­nisch bek­ijken, dan lijkt het erop dat een verdere sti­jging het meest logisch is maar toch bli­jft het oplet­ten voor het ver­volg. Het gaat om een kans van 65% omhoog en 35% omlaag nu. Ste­un in eerste instantie rond de 62.5 met lat­er de 61,5 dol­lar, daaron­der wacht de 59 dol­lar als ste­un. Weer­stand bli­jft de 65 dol­lar met daar­boven de 67,5 en de 70 dollar.

AEX:

DAX:

Dow Jones:

S&P 500:

Nas­daq:

Dow Jones Trans­port:

Brent olie:

Met vrien­delijke groet,
Guy Boscart