Even een korte opfrisser, wat is de S&P 500 nou ook alweer? Het is een index bestaande uit de 500 grootste Amerikaanse aandelen gewogen o.b.v. marktkapitalisatie. Door het grote aantal bedrijven in deze index is het een goede graadmeter van de Amerikaanse economie.
Een Amerikaans bedrijf komt niet zomaar in de S&P 500, het moet voldoen aan de volgende eisen (minimum eisen):
- Amerikaans bedrijf;
- Marktkapitalisatie van 5,3 miljard USD (dit bedrag wil nog wel eens verschillen);
- Minimaal 50% van de aandelen is vrij verhandelbaar;
- Positieve resultaten in het meest recente kwartaal en daarnaast ook in de 4 meest recente kwartalen;
- Het bedrijf bevindt zich in een actieve markt en heeft een normale/redelijke prijs.
De top 10 grootste bedrijven binnen de S&P 500 is als volgt:
- Microsoft Corp
- Apple Inc
- Amazon.com Inc
- Facebook Inc. A
- Berkshire Hathaway B
- Alphabet Inc. A
- Alphabet Inc. C
- JP Morgan Chase & Co
- Johnson & Johnson
- Visa Inc. A
S&P 500
We beginnen met een korte update op de S&P 500. Eind februari werd er een all-time high neergezet op 3388 USD. Vanaf de bodem heeft het zo’n 5 maanden geduurd maar de koers heeft inmiddels de oude topzone weer bereikt. In juni begon het blauwe opgaande trendkanaal en is nog steeds intact. De trend is daarom nog steeds UP.
De RSI-indicator bevindt zich op dit moment in de ‘overbought’ zone. Los daarvan zie ik nog geen concrete negatieve signalen. Een negatief signaal kan bijvoorbeeld het doorbreken van de onderkant van de range of het 20-daags gemiddelde (groene lijn) zijn. Dit betekend niet dat we minder voorzichtig moeten handelen want in deze markt is alles mogelijk. Op de korte termijn ben ik vooral benieuwd of de oude weerstaand op 3388 USD om wordt gezet van een weerstandslijn in een steunlijn.
Nike
Met Nike pakken we een van de grotere aandelen binnen de S&P 500. Voor de crash hikte de koers al tegen de stevige weerstand van 105 USD. Enkele weken later werd plots de 60 USD aangetikt. Binnen drie maanden werd dezelfde weerstand op 105 USD nogmaals getest. Nike heeft een groot deel van het herstel te danken aan het solide online platform. Uit recente cijfers blijkt dat de omzet via dit kanaal blijft groeien. Een van de belangrijkste doelstellingen is om 50% van de omzet via het internet binnen te halen.
Na de tweede test van de weerstand in juni bewoog de koers twee maanden lang neerwaarts. De toppen kwamen niet boven de neergaande blauwe trendlijn uit. Pas begin augustus werd de trendlijn opwaarts gebroken. Ongeveer op hetzelfde moment vond er een positieve kruising van de ‘moving averages’ plaats (groene pijl, positief signaal).
Deze maand werd de weerstand op 105 USD eindelijk gebroken. De weerstand is op de korte termijn veranderd in een steunlijn en de tijd zal uitwijzen hoe sterk de steun is. Gezien de extreem hoge stand van de RSI verwacht ik dat we eerdaags een kleine stap terug doen. Indien de steunlijn standhoudt, kan de weg naar hogere niveaus vervolgt worden.
Starbucks
Met Starbucks sluiten we af met een ander aandeel uit de S&P 500. Vanaf april t/m nu zien we vooraal veel beweging tussen de 70 - 80 USD range. Omgerekend is dit zo’n 10% rendement per move, nog gerekend zonder hefboom.
Vanaf juli heb ik een blauw opgaand trendkanaal uitgetekend, de trend op de korte termijn is dus UP. Onderweg zien we bij de groene pijl ook een positieve kruising van de ‘moving averages’. We zien dat we nu even, met een fikse groene candlestick buiten het trendkanaal bewegen. Hiermee komt ook meteen de ‘overbought’ zone in zicht. Middels een LONG positie kan geprofiteerd worden van de opwaartse beweging.
We staan nu te hoog, dus geen ideaal moment om in te stappen. Een instap rond de onderkant van het trendkanaal oftewel ter hoogte van de MA-20 (groene lijn) lijkt mij redelijker. Het eerste koersdoel leg ik ter hoogte van de top in juni op 84 USD. Indien deze weerstand gebroken kan worden leg ik het tweede koersdoel op 90 USD. Dit is een oude top net voor de crash.
Disclaimer
De informatie is niet bedoeld als beleggingsadvies of als aanbeveling tot het doen van bepaalde beleggingen of aankopen. Indien u gebruik maakt van de verstrekte informatie doet u dat voor eigen rekening en risico.
Mister Jordan heeft geen positie in de bovengenoemde aandelen.
