Vandaag een column waarbij de focus volledig op Amerika ligt. We beginnen met de drie hoofdindices en sluiten af met US Oil oftewel WTI Crude Oil.
Dow Jones
We trappen af met de Dow Jones. Sinds de DOUBLE TOP van afgelopen oktober heeft de index vrijwel geen steek laten vallen. Begin november werd er een opgaand trendkanaal ingezet, welke op dit moment nog steeds intact is. Dit trendkanaal kunt u rechtsboven in de chart vinden.
In dezelfde maand werd ook heel stilletjes een redelijk belangrijke weerstand gebroken. Voor de Corona crash lag het hoogste punt namelijk op de 29.600 punten. Pas 8 maanden later is dit niveau dus weer bereikt en gebroken. De strijd tussen de bulls & bears rondom dit punt is goed te zien. Over een periode van twee weken duiken de candlesticks op en onder de 29.600 punten. Uiteindelijk trokken de bulls aan het langste eind. Houdt de 29.600 punten grens vooral in de gaten bij een neerwaartse breuk of een correctie. Dit zou een belangrijk vangnet kunnen / moeten vormen.
Zolang er binnen het opgaande trendkanaal bewogen wordt staan de seinen op groen. Let vooral op de onderkant van het trendkanaal, zo rond het niveau van de Moving Averages (MA). Een neerwaartse breuk, zie eind januari, kan een stevige verkoopgolf teweeg brengen. In dit geval werd de DIP snel opgekocht. Twee handelsdagen werd er buiten het trendkanaal getreden. Te kort om te zeggen dat een opgaande trend niet meer valide is.
Nasdaq
Gaan we verder met de NASDAQ. De chart vertoont enigszins vergelijking met de voorgaande chart. Om maar eens uit te beelden hoe enorm hard deze index is opgelopen, heb ik links in de chart de PRE CORONA TOP gemarkeerd. Vanaf dat moment is de index dus ruim 40% opgelopen.
Tussen augustus en november van vorig jaar zat de index even klem in het zijwaartse zigzag patroon. Hierbij is het stuiteren tussen de 10.950 en 12.225 duidelijk te zien. Net zoals bij de Dow Jones werd begin november de UPTREND ingezet, deze was minstens net zo overtuigend. De gehele rit omhoog wist de index boven de MA-20 (groene lijn) te blijven. Dit kan gezien worden als een teken van kracht en is zeker een positief signaal.
Het enige zwakke moment heb ik uitgelicht met de paarse eclips. Één handelsdag trad de koers buiten de oevers maar ook deze DIP werd direct weer opgekocht. Ik kom hierdoor weer op dezelfde conclusie. Het sentiment is nog steeds UP maar let vooral op de onderkant van het trendkanaal, zo rond het niveau van de Moving Averages (MA).
S&P 500
De derde en laatste index van vandaag. Wederom weer een chart die gelijkenissen toont met de voorgaande twee. Toch apart want de eerste chart beslaat 30 bedrijven, de tweede chart 100 bedrijven en de derde 500 bedrijven.
Na de twijfelingen rondom de weerstand (3.580 punten) werd er wederom een sterke UPTREND ingezet. Er werden hogere bodems en toppen neergezet en de koers noteerde netjes boven de MA-20 (groene lijn). In het geval van een opgaande- of neergaande trend is het belangrijk om verschillende indicatoren te gebruiken. Hiermee kunt u bijvoorbeeld voor uzelf steunlijnen bepalen bij een eventuele neerwaartse breuk.
In dit geval gebruik ik de MA-20 (groene lijn) en MA-50 (rode lijn) om steunpunten te signaleren. In de bovenstaande chart bood de MA-50 steun, de koers veerde namelijk op na deze indicator aangetikt te hebben. Wanneer de koers ook deze steun zou breken, is dat voor mij een signaal om een positie af te bouwen of volledig uit de positie te stappen.
Ook hier zie ik nog weinig negatieve signalen. Enige wat mij opvalt is dat de koers vrij hoog in de trendkanaal beweegt en de RSI al maanden rond de ‘overbought’ zone zweeft.
US Oil / WTI
Tot slot pakken we ook nog even de chart van US Oil / WTI erbij. Er gebeurd veel op de chart, ik zal mijn kijk hierop zo duidelijk mogelijk proberen te formuleren. We beginnen de belangrijke weerstand op 43,50 USD. Helemaal links op de chart zien we dat dit niveau eenmaal is getest in 2019 (linker paarse eclips). Tijdens de CRASH in maart werd hetzelfde niveau tweemaal kort op elkaar getest. Bij de tweede test vond de doorbraak plaats. Zo’n 125 handelsdagen later werd de weerstand op 43,50 weer eens getest maar zonder succes.
Ter hoogte van de groene pijl kruist de MA-20 over de MA-50, ook wel een ‘golden cross’ genoemd en kan als een positief signaal gezien worden. En dat bleek, de prijs van een vat WTI brak ditmaal met gemak door de bekende weerstand. De prijs is zelfs zover opgelopen dat het nu weer beweegt in de prijsrange welke we in 2019 gewend waren. Dit heb ik proberen duidelijk te maken door de lichtblauwe prijsrange van 2019 helemaal naar rechter kant van de chart door te trekken. Deze prijsrange ligt tussen de 50 - 65 USD.
Kortom, positieve ontwikkeling rondom WTI Oil. Wees er wel van bewust dat de prijs en daarmee ook de RSI aanzienlijk is opgelopen. De RSI beweegt zich nu diep in de ‘overbought’ zone.
Disclaimer
De informatie is niet bedoeld als beleggingsadvies of als aanbeveling tot het doen van bepaalde beleggingen of aankopen. Indien u gebruik maakt van de verstrekte informatie doet u dat voor eigen rekening en risico.
Mister Jordan heeft geen longpositie in de bovengenoemde indices en commodity.